四、財產抵押與質押

抵押與質押是一種以財產權對債務償還提供保證的擔保。

抵押是指債務人或者第三人不轉移對抵押物的占有，將該抵押物財產作為債權的擔保。債務人不履行債務時，債權人有權依照規定以該抵押物財產折價或者以拍賣、變賣該財產的價款優先受償。

這里擁有抵押財產的債務人或者第三人為抵押人，債權人為抵押權人，提供擔保的財產為抵押物。

可以抵押的財產有：抵押人所有和依法有權處分的國有的土地使用權、房屋和其他地上定著物、機器、交通運輸工具和其他財產;抵押人依法承包并經發包方同意抵押的荒山、荒溝、荒丘、荒灘等荒地的土地使用權。

有些抵押物抵押需要辦理抵押物登記。需要登記的抵押物主要有：土地使用權、房地產或者鄉(鎮)、村企業的廠房等建筑物、林木、航空器、船舶、車輛等運輸工具、企業的設備和其他動產。其他財產抵押的，可以自愿辦理抵押物登記。當事人未辦理抵押物登記的，不得對抗第三人。

質押分為動產質押及權利質押。

動產質押是指債務人或者第三人將其動產移交債權人占有，將該動產作為債權的擔保。債務人不履行債務時，債權人有權依照規定以該動產折價或者以拍賣、變賣該動產的價款優先受償。

這里的債務人或者第三人為出質人，債權人為質權人，移交的動產為質物。

可以質押的權利包括：匯票、支票、本票、債券、存款單、倉單、提單;依法可以轉讓的股份、股票;依法可以轉讓的商標專用權、專利權、著作權中的財產權。收費公路的收費權依法可以質押。票據、股份等財產權利質押需要將權利證書交由質權人保管。

商標專用權、專利權、著作權、公路收費權等權利質押，需要向政府的權利管理部門辦理登記。

財產抵押或質押所擔保的債權不得超出抵押物或質物的價值。貸款銀行在接受抵押或質押時需要設定一定的抵押率(或質押率)，以保證抵押或質押的安全。抵押率是指抵押貸款的本金與抵押物價值之間的比值。

財產抵押或質押需要發生一些附加費用。

例：某抵押貸款本金700萬元，以借款人擁有的房地產抵押，抵押物的評估價值1000萬元，此項貸款按照抵押物評估價值計算的抵押率為70%。

例題：需要登記的抵押物主要有( )。

A、房地產或者鄉(鎮)、村企業的廠房;B、林木;C、商標專用權;D、航空器;E、公路收費權。 答案：A、B、D

分析：C、商標專用權和E、公路收費權：商標專用權、專利權、著作權、公路收費權等權利質押，需要向政府的權利管理部門辦理登記。

五、賬戶質押與賬戶監控

我國法律尚無關于賬戶質押的規定，通常不能采取賬戶質押的辦法提供貸款融資保證。但在大型建設項目的國際融資中，特別是在有限追索或無追索項目融資方式下，賬戶質押經常被使用。

即使沒有賬戶質押，貸款銀行等金融機構可能會要求采取一定的賬戶監管措施，保障貸款債權的安全。

收費權質押通常伴有賬戶監管措施。

六、借款人承諾

借款人承諾可以對貸款提供約束力較弱的間接保證。

例題：下列項目融資信用保證中，對貸款提供約束力較弱的間接保證的是( )。

A、股東承諾;B、借款人承諾;C、工程承包合同保證;D、安慰函。 答案： B

分析：A：借款人的控股股東做出承諾也是對借款的一種保證措施。B：借款人承諾可以對貸款提供約束力較弱的間接保證。C：項目建設工程總承包合同可以將項目工程的建設風險轉移至承包公司。有足夠實力的工程承包公司可以降低項目融資人的風險，對于項目融資提供間接的保證。D：有些項目融資可以采取由借款人的控股母公司向貸款銀行出具安慰函或支持函的形式提供保證。安慰函通常沒有法律上的約束力，項目的發起人不必承擔擔保責任或有負債。安慰函能夠被貸款銀行所接受，作為貸款的一種間接保證，主要在于：對于信譽良好的大公司，安慰函表示其對項目的支持，必要時可以采取措施保證項目的正常實施，提供資金支持，保證項目債務的償還，以保持其社會資信。